点子通外汇更新:风险资产获意外惊喜,日内关注欧美经济数据(2012.7.16)

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点子通外汇更新：风险资产获意外惊喜，日内关注欧美经济数据2012年7月16日


点子通PIPTRADE基本面


接近冰点的绝望往往能从些许光明中看到希望，6月末的欧盟峰会如是，上周五的中国GDP和摩根大通财报亦如是。上周四澳大利亚异常疲软的就业数据作为引子，推动风险货币纷纷跌破近期低点，技术面已经构筑了下跌的雏形，但上周五的两个意外惊喜，却使得欧元守住低点，英镑和澳元重返此前震荡区间内部。


由于中国央行在数据公布前一周突然宣布降息，市场对数据十分糟糕的猜测溢于言表。上周五公布的数据显示，中国第二季度GDP年率增长7.6%，创下近三年来最低增速，符合经济学家的预期，但却是远远好于市场担忧的不能保八甚至破七的情况。数据后商品货币迅速走高，欧系货币反应不大，但总体为当天良好的基调奠定了基础。


对于美国二季度财报，市场原本也没有抱有太大的期望，特别是遭遇“伦敦鲸”事件的摩根大通。但摩根大通财报却远超出市场预期，季度内盈利50亿美元，每股盈利1.21美元。受此提振，欧美股市全盘走强，黄金强势拉升逼近1600美元关口，风险货币也强劲反弹，其中英镑表现尤为突出。


点子通分析师认为，美国大选年可能出现的财政悬崖风险使得QE3预期迟迟未散，尽管短期内推出的可能性不大，因此美元很难形成单边走势。而全球经济放缓已成不争事实，欧元区债务危机尽管暂时没有重大利空消息出现但也随时可能爆发，未来一段时间陆续公布的美国公司财报可能为风险情绪继续提供指引。如果报告好于预期，将能够继续为市场风险偏好情绪提供成长的温床，从而给风险货币带来进一步反弹契机。


今日适逢日本公共假期休市，市场流动性可能受限。日内将关注包括欧元区通胀和美国零售销售在内的欧美经济数据。市场目前对欧元区央行宽松政策的预期甚高于美联储，若日内公布的通胀数据为欧央行提供进一步宽松措施的空间，将可能令欧元表现继续疲于其它风险货币。对于近期表现参差不齐的美国经济数据，市场的反应也不尽相同。像上周五的美国密歇根大学消费者信心指数，尽管差于预期和前值，却因摩根大通的意外盈利被市场忽略。但美国零售销售已经连续两个月录得负增长，能否扭转这种局势与美国非农报告一样值得市场期待。在QE3近期难以祭出之时，笔者认为，若报告能够脱离零下区域，将可能大幅提振风险偏好情绪，从而推动风险货币延续上周五的涨势。


点子通PIPTRADE技术面
欧元：
日线图：
欧元/美元再创新低1.2162，但在低点持稳反弹，收于5日均线附近水平。上周汇价跌势不断放缓，收录星线后再录得孕线，存在进一步反弹的可能。日内关键阻力位于10日均线1.2260附近，进一步阻力位于6月低点1.2290附近。初步支持关注5日均线1.2220附近，进一步支持关注上周五低点1.2160附近。
4小时图：
汇价围绕1.2200上下窄幅波动，MA5和MA10由下行转为胶合后前者上穿后者，汇价自整理区间底部拉升突破均线，最高触及1.2260。但汇价进一步上行动能乏力，若不能突破1.2260短期阻力，仍可能进一步回落。
1小时图：
汇价在1.2180-1.2220窄幅整理后下探前一日低点，随后强势拉升，突破前一日旗面，这在一周多来汇价的旗形走势中是首次，这可能与汇价下行跌势放缓互相照应，显示汇价有进一步反弹的迹象。初步阻力关注1.2260，初步支持关注1.2220。
综述：
欧元/美元存在低位进一步反弹的可能，初步阻力关注10日均线，进一步阻力关注6月低点。


英镑：
日线图：
英镑/美元自保利加通道下轨寻得支持强势拉升，刺探了50日均线，显示前一日跌破盘整区间仅为虚假突破。日内关注能否有效站稳50日均线上方，若如此，将预示汇价有进一步走高的可能，否则将可能维持上周区间震荡。
4小时图：
汇价整理于1.5390上方，随后连续录得三个实体阳烛重返震荡区间内部。初步阻力位于1.5600，若能突破该档，将可能打开更大的上行空间。
1小时图：
汇价在1.5400附近窄幅波动，均线系统形成看涨三角，推动汇价强势拉升，逼近1.5600附近阻力。目前汇价在该位上方整理涨幅，若能重测1.5600并突破该档，将有望进一步走高。
综述：
英镑/美元重返整理区间内部，短期阻力位于1.5600。若能有效突破该档，将有望进一步上行；否则，可能维持上周区间震荡。


周一关注：
新西兰6月服务业表现指数
英国7月Rightmove房价指数
瑞士第一季度工业生产
意大利5月贸易帐
欧元区5月贸易帐
欧元区6月通胀
美国6月零售销售
美国7月纽约联储制造业指数
美国5月商业库存