一个价格形态的问题

billzsc

为清晰表示，举例为极端情况

盘面经过一波上涨之后，如图所示，1H图中，两个光头光脚阴线做了回调，后被两条光头光脚阳线收复，从1H图的角度看，两根光头、光脚阳线将两根阴线收复，应该可以延续前面上涨的动能。
但从4H图观察，此时却形成了一个标准的锤子形态，按照上涨之后的锤子形态预示下跌，那么此时要平掉多头仓位甚至要准备翻空。


不知各位对此作何理解？
当然也不是死搬形态理论不放，就这么说吧，此时，你平多单还是继续持有呢？

[ 本帖最后由 billzsc 于 2009-9-22 23:05 编辑 ]

redstart

需要分析 “在一波上涨后，价格回撤再拉高” 背后的资金到底是什么意图？

是为了 震掉散户浮盈好让自己入场

还是 开始平仓并准备反转前最后一波假突破

结合行情的力度、所处的位置、以及此信号的时间做分析判断会更准确点

单纯从统计角度来看 第一种情形似乎更多点

个人看法仅供参考

billzsc

redstart也认为形态背后有大资金的意图么，汇市不是纯粹的市场行为么

onezero10

主要看位置，是在趋势的高位还是低位，低位可能助长，高位可能和吊颈线近似，表示到位。还有要看后面的K线如何走，还有要结合阻力支撑。T线 单一看很不好说。

redstart

我认为是的

有人看过些资料(BIS?还是啥) 外汇日内交易80%左右的量都是投机盘

这也是为什么我们经常发现自己的仓位“很痛苦”的被扫掉（虽然事后看方向没错）

如果你认同这样的市场机制 接下来就是如何将别人的“痛苦”转换为自己的“欢乐”

希望能有所帮助

redstart

市场有三类人：（撇开纯粹做对冲锁定风险和商业需要的参与者）
1，投资者：他们认为市场短期完全是随机的，但长期应该反映基本面的变化。他们的持仓比例比较大，持有时间也很长，比如几个月甚至几年。

2，技术交易者：他们认为市场反映了大众的情绪和心理的变化，并通过整理历史数据发现某些形态具有预测效用。他们的持仓比例比较小，但持有时间比较短，比如几天或几周。

3，套利者：他们认为市场虽然有随机性，但在特点条件下具有确定性。他们的持仓比例比较大，但持有时间非常短，甚至只有几秒钟。


这三类人都能盈利，但如果把策略搞混就是徒劳。

billzsc

一个比较直接的问题是
长线的大资金进场时是如何影响日内的投资资金的，因为再长的线，也得一点一点地进，所以会影响日内的走势。

redstart

再深入下去就是谈订单流了

我们知道外汇市场其实是银行主导的，由银行的交易员(dealer)执行客户的订单或者做自营。举个例子，某银行A客户是家很厉害的对冲基金，他要求在1.4000位置(或以下)买入600mln的欧元，交易员知道后你说他此时对市场方向的看法会如何？假使还有好几家对冲基金也同样要求买入欧元？ 除了要完成客户的任务也许还会再自己做笔交易，他该如何操作？（外汇现货交易不像股票期货那样监管严格，仍是个松散的非监管市场，所以做这些事情没有任何关系）

另外银行和银行之间是经常联系的，更别提外汇交易（本来就是银行之间互相交易）交易员与交易员会互相探讨市场的情况和信息。这是个圈子，很小的圈子，信息传播的会很快。

再回到你的问题，大资金出入场肯定是分批的（流动性限制&隐藏动机）。如果交易员认为这样的订单背后蕴藏着市场目前还未发觉的信息，也会择机出洞。当然完成客户的指令是优先任务。

hurenweijp

05年日本政府干预委托10数家银行同时入场，但花旗，美林偷步用自有资金先布局，后被查出踢出了财务省的委托名单。一般主流货币对2000万美元左右就能推上下1点。大部分人做的场外交易，就是ECN其实也并不进入主流银行间的资金交易，绝大部分是对冲掉的，我们所看到的仅仅是个报价而已。如果大资金要布局，老到的会采用主动或被动进攻或防守。不知不觉中完成预定的行动。政府行为都是警示市场的，一般是资金一步到位同时发力，一路打掉市场各价格挂单止损，使得市场失去信心。
所以，仅看图标，由于数据来源以及时间参数的不同会有不同的结果。一般短线看看图形和各种指标。中长线看势就不会有很大偏差了，杠杆用低一点，大资金很少有超过5倍的

billzsc

回9#

具体说说大资金是如何布局的，而且外汇这么大的盘子，真的有资金可以布局么？会不会被市场很容易干掉.

如果有布局，那么应该也是找日内好的位置，也就是长线布局的操盘手日内肯定懂，也是在日内好的位置把资金一批一批的放进去，而不是日内任何一个时间入场。

[ 本帖最后由 billzsc 于 2009-9-26 09:39 编辑 ]